Вчера цена выросла примерно на 16 б.п. В других странах акции закрылись в основном снижением: падение составило 20 базисных пунктов, а ETF S&P 500 EQUAL Weight (NYSE:) упал на 40 базисных пунктов. Это потому, что в индексе S&P 500 наблюдалось снижение 327 акций против всего лишь 173 акций, которые росли.

Разброс между индексами S&P 500, индексом RSP и индексом S&P 500 не слишком велик: индекс S&P 500 вырос на 14,8%, RSP вырос на 3,9%, а IWM вырос всего на 0,3% с начала года.

По крайней мере, вчера нулевой уровень гаммы на отметке 5450 оказал большую помощь индексу S&P 500. Этот уровень необходимо будет пробить, чтобы увидеть, как гамма-уровни станут отрицательными и, возможно, увидеть рост волатильности весового индекса рыночной капитализации S&P 500. На данный момент уровень удерживался пару раз за последние несколько дней.

Данные GammaLab показывают падение уровня гамма-излучения, что обычно приводит к сильной волатильности рынка. Когда уровни гаммы очень высоки, мы склонны видеть очень узкие торговые диапазоны, что действительно делает поведение цены в первые три дня этой недели необычным.

(СТАРАЯ ЛАБОРАТОРИЯ )

Кроме того, в последние несколько дней произошло огромное сокращение резервов, о чем свидетельствует рост числа операций обратного РЕПО. При сочетании изменений в балансе резервов с объемами торгов на рынке однодневного финансирования ликвидность снижается, и, как правило, S&P 500 имеет тенденцию к этим потокам ликвидности.

Итак, условия созданы, которые были полностью ожидаемы в конце прошлой недели, и S&P 500 должен находиться на шаткой почве, но на данный момент эти условия не были продемонстрированы. Даже циклы предполагают, что в этот момент индекс может развернуться с перекупленным циклическим RSI.

(Циклы.орг)

Доллар США продолжает расти в преддверии PCE

Между тем, в последнее время курс начал рваться, едва не сломав верхнюю сторону симметричного треугольника.

Частично это было вызвано взрывом до уровней, не наблюдавшихся с 1986 года, и риском дальнейшего роста пары USD/JPY.

1-месячный индекс подразумеваемой корреляции вчера едва не достиг нового рекордного минимума закрытия, вероятно, из-за торговли по дисперсии подразумеваемой волатильности, происходящей в данный момент.

Тем временем сформировался гигантский восходящий расширяющийся клин.

Посмотрим, приведут ли лишь немного лучшие результаты Micron за 3-й квартал и текущие прогнозы на 4-й квартал, а также конференц-звонок, который, казалось, был многообещающим, но в котором не было подробностей, к прорыву нижней границы линии тренда в SMH.

Акции Micron (NASDAQ:) торгуются вниз примерно на 7% в нерабочее время. Поскольку почти 170% IV для опционов, срок действия которых истекает в пятницу, рушится, а все опционы колл выше $140 сегодня сжигают премию, этот уровень в $130 очень важен.

Но помните, чего не может достичь ИИ, цыплята могут, потому что фабрика все еще усердно работает, поскольку акции продолжают следовать восходящему тренду, который формирует восходящий клин и приближается к потенциальной вершине.

Тем временем Nvidia (NASDAQ:) отметила возможности в размере 100 триллионов долларов от фабрики искусственного интеллекта будущего. Эти возможности поглотят за собой весь мировой ВВП. По данным Statista, мировой ВВП, как ожидается, составит около $110 трлн в 2024 году и почти $130 трлн к 2029 году.

Итак, будут ли в будущем отчеканены эти 100 триллионов долларов? Проводит ли ФРС гигантскую программу количественного смягчения? Может быть, Казначейство планирует выпустить банкноту на 100 триллионов долларов, или, возможно, фабрики искусственного интеллекта заберут всю промышленность со всех уголков земного шара, как Матрица забрала землю у людей? Думаю, мы узнаем. Кто-нибудь задумывается о том, что означают эти цифры? Как можно даже количественно оценить этот тип числа?

(Нвидиа)

Исходное сообщение