• Рост запасов сырой нефти в США оказывает понижательное давление на цены на нефть, прерывая шестинедельный спад.
• Геополитическая напряженность на Ближнем Востоке и проблемы с поставками в Ливии потенциально могут привести к росту цен.
• Снижение спроса со стороны глобальных авиакомпаний, особенно на авиационное топливо, усложняет ситуацию со спросом.
• Ожидается, что противоречивые сигналы фундаментальных факторов будут держать участников рынка в состоянии повышенной готовности.

Как сообщает EIA, цены падают второй день подряд из-за роста запасов сырой нефти. Данные EIA показали, что запасы сырой нефти в США увеличились на прошлой неделе после шести недель подряд снижения во время пика летнего сезона в США.

Добыча в США выросла на 1,357 миллиона баррелей, преодолев шестинедельную тенденцию к снижению и противореча ожидаемому снижению на 2 миллиона баррелей.

Ожидается, что данные EIA окажут понижательное давление на цены на предстоящей сессии, но будет ли их достаточно, чтобы сдержать нефтяных быков? Геополитические риски на Ближнем Востоке сохраняются, а также проблемы с поставками в Ливии, где угроза гражданской войны между соперничающими группировками может повлиять на поставки.

И наоборот, растут опасения по поводу ослабления спроса со стороны глобальных авиакомпаний. Ожидалось, что авиатопливо, на которое приходится около 7% мирового спроса, повысит спрос, поскольку объемы путешествий продолжают восстанавливаться после пандемии.

Goldman Sachs сообщает, что мировой спрос на авиационное топливо, по прогнозам, снизится в ближайшие месяцы. В частности, Goldman ожидает, что спрос составит 400 000 баррелей в сутки с августа по октябрь, что меньше прогноза банка в 600 000 баррелей в сутки на 2024 год.

Источник: МСУГ

Потенциальное замедление экономической активности может еще больше снизить спрос на авиаперевозки, что усложнит перспективы спроса. Эти факторы указывают на снижение цен на нефть, однако геополитические риски и технические факторы поддерживают рост цен на нефть. Остается вопрос: что победит?

Технический анализ

С технической точки зрения, нефть марки Brent, похоже, готова подняться выше после пробития нисходящей линии тренда и ее повторного тестирования сегодня. Однако, как упоминалось ранее, фундаментальные факторы вызывают некоторые интригующие вопросы.

Изучая график H4 ниже, вы можете заметить, что цены достигали более низких максимумов и более низких минимумов с момента достижения пика в понедельник на уровне 83,00. Тем не менее, прорыв и повторное тестирование линии тренда, которое также затронуло 100-дневную скользящую среднюю, позволяют предположить, что на горизонте может быть бычье продолжение.

Эта схема в настоящее время очень привлекательна, поскольку необходимо учитывать множество факторов, но потенциальное соотношение риска и прибыли остается привлекательным. Ближайшее сопротивление находится на отметке 81,58, за которым следует недельный максимум и 200-дневная скользящая средняя на отметке 83,00.

Падение ниже 100-дневной MA вводит в игру психологический уровень 80,00. Падение ниже отметки 80,00 сделает недействительными бычьи установки и может сделать возможным повторное тестирование недавних минимумов.

Четырехчасовой (H4) график нефти Brent, 14 августа 2024 г.

Источник: ТрейдингВью

Поддерживать

Сопротивление

Исходное сообщение