- Пара EUR/USD, возможно, зашла слишком далеко и слишком быстро в ходе восстановления в середине недели.
- Снижение ставки ЕЦБ оказалось мимолетным, поскольку рынки сосредоточились на ФРС.
- Инвесторы борются за позиции, поскольку рынок оценивает вероятность снижения ставок ФРС на 50 б.п.
Пара EUR/USD вернулась к отметке 1,1100 в пятницу, прежде чем рыночные силы снова оказали давление на евро и вернули Fiber к ценам открытия дня. Пара не смогла достичь краткосрочного технического восстановления после разворота в середине недели обратно в бычью сторону, и пара остается ограниченной, поскольку трейдеры разворачиваются в ожидании предстоящего решения Федеральной резервной системы (ФРС) по процентной ставке на следующей неделе.
Европейский центральный банк (ЕЦБ) снизил основную ставку рефинансирования до 3,65% рано утром в четверг на этой неделе с 4,25%, снизив основную ставку рефинансирования на 60 б.п. Этот шаг помог спровоцировать кратковременный бычий настрой евро, но импульс уже ослаб, поскольку ожидания снижения ставок ФРС продолжают доминировать в настроениях мирового рынка. По данным инструмента FedWatch Tool CME, трейдеры оценивают 45%-ную вероятность первоначального снижения ставки ФРС на 50 б.п., когда центральный банк США соберется для принятия решения по ставке 18 сентября.
Индекс потребительских настроений Мичиганского университета в сентябре вырос до 69,0, достигнув четырехмесячного максимума, поскольку взгляды опрошенных потребителей на экономику США медленно улучшаются после нескольких месяцев снижения экономических ожиданий. Положительный сдвиг в результатах опроса UoM помог закрепить ожидания снижения ставок на следующей неделе, несмотря на то, что UoM также отметил рост 5-летних ожиданий потребительской инфляции до 3,1% в сентябре с предыдущих 3,0%.
Индексы экспортных и импортных цен США в августе также снизились сильнее, чем ожидалось: индекс экспортных цен снизился на -0,7% против ожидаемых -0,1%, развернув 0,5% предыдущего месяца, поскольку инфляционное давление, похоже, ослабевает в торговых условиях. Индекс импортных цен за месяц в августе сократился на 0,3%, что ниже ожидаемых -0,2% и ниже, чем в предыдущем периоде на 0,1%.
Прогноз цены EUR/USD
Несмотря на краткосрочное снижение с 13-месячного максимума, установленного в конце августа около 1,1200, короткое давление сталкивается с серьезными проблемами со стороны участников торгов Fiber, и пара отказывается полностью опуститься обратно к 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на уровне 1,1200. 1,0984.
Дневной график EUR/USD
Евро: часто задаваемые вопросы
Евро является валютой 20 стран Европейского Союза, входящих в еврозону. Это вторая по объему торговли валюта в мире после доллара США. В 2022 году на его долю пришлось 31% всех валютных операций при среднедневном обороте более 2,2 триллиона долларов в день. EUR/USD является самой торгуемой валютной парой в мире, на которую приходится около 30% скидок на все транзакции, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).
Европейский центральный банк (ЕЦБ) во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль инфляции, либо стимулирование роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание более высоких ставок – обычно идут на пользу евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, проводимых восемь раз в год. Решения принимают главы национальных банков еврозоны и шесть постоянных членов, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.
Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые Гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим показателем для евро. Если инфляция вырастет больше, чем ожидалось, особенно если она превысит целевой показатель ЕЦБ в 2%, это обязывает ЕЦБ поднять процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с аналогами обычно идут на пользу евро, поскольку делают регион более привлекательным как место для размещения своих денег для глобальных инвесторов.
Публикации данных отражают состояние экономики и могут повлиять на евро. Такие индикаторы, как ВВП, индексы деловой активности в промышленности и сфере услуг, исследования занятости и потребительских настроений, могут повлиять на направление единой валюты. Сильная экономика хороша для евро. Это не только привлечет больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что напрямую укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим экономикам еврозоны (Германии, Франции, Италии и Испании) особенно важны, поскольку на их долю приходится 75% экономики еврозоны.
Еще одним важным выпуском данных по евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает от экспорта, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованную экспортную продукцию, ее валюта вырастет в цене исключительно за счет дополнительного спроса, создаваемого иностранными покупателями, стремящимися приобрести эти товары. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту и наоборот, если баланс отрицательный.
EUROPEAN UNION 