В этом году цена выросла, достигнув рекордного максимума в $2570,4 за унцию в прошлом месяце, прибавив более 20% с начала года. После этого сильного роста металл консолидировался в узком диапазоне, что позволяет предположить, что этот рост может быть устойчивым и иметь потенциал для дальнейшего роста.

Несколько ключевых факторов остаются в силе, включая продолжающиеся покупки центральных банков, геополитическую напряженность, потенциальную волатильность, связанную с выборами, и сохраняющуюся неопределенность вокруг экономики и фондового рынка.

Bank of America недавно прогнозировал, что золото может достичь $3000 в течение следующих 12–18 месяцев, ссылаясь на растущий приток в обеспеченные золотом ETF и другие бычьи факторы. Между тем, Goldman Sachs поставил цель на уровне $2700 за унцию к концу 2025 года.

На этом фоне неудивительно, что инвесторы фондового рынка обращают свое внимание на акции золотодобывающих компаний. Чтобы определить наилучшие возможности для извлечения выгоды из потенциального продолжающегося роста цен на золото, мы использовали скринер InvestingPro, чтобы выделить акции, соответствующие ключевым критериям.

В ходе поиска было обнаружено 5 акций: Freeport-McMoran & Gold Inc (NYSE:), AngloGold Ashanti Ltd ADR (NYSE:), Newmont Goldcorp Corp (NYSE:), Southern Copper Corporation (NYSE:) и Agnico Eagle Mines Limited (NYSE:). .

Стоит отметить, что Freeport McMoRan имеет наибольший бычий потенциал согласно справедливой стоимости InvestingPro и по мнению аналитиков.

Agnico Eagle Limited имеет самый высокий показатель здоровья InvestingPro.

В оставшейся части статьи мы более подробно рассмотрим Freeport McMoRan и Agnico Eagle Limited.

1. Фрипорт-МакМоран

Акции Freeport-McMoran начали год с уверенного роста, достигнув рекордного максимума в $55,24 в мае, и с тех пор резко скорректировались, закрывшись на отметке $41,3 в среду.

Однако график показывает, что падение закончилось, поскольку акции, похоже, нашли дно в зоне 40 долларов.

Более того, акции немного недооценены согласно справедливой стоимости InvestingPro, которая определяет бычий потенциал +7,3%.

Аналитики, с другой стороны, настроены гораздо более оптимистично, оценивая акции в среднем в $54,38, то есть более чем на 31% выше текущей цены.

Наконец, стоит отметить, что все квартальные результаты, опубликованные с начала года, превзошли ожидания как с точки зрения продаж, так и с точки зрения прибыли.

Это хорошие результаты, которые имеют хорошие шансы сохраниться, если золото сохранит или усилит свой рост.

2. Агнико Игл Лимитед

Agnico Eagle Mines в этом году продемонстрировала сильный восходящий тренд, достигнув пика в $83,5 в прошлом месяце, что на 58,6% больше, чем в начале года.

Тенденция на графике остается бычьей, несмотря на коррекцию в последнюю неделю августа и первую неделю сентября.

С другой стороны, ни аналитики, ни модели оценки не приписывают акциям значительного потенциала роста.

Действительно, в среднем аналитики дают целевую цену акции в $83,87, что всего на 6% выше текущей цены.

Что еще хуже, справедливая стоимость InvestingPro оценивает акции в $73,83, то есть на 6,7% ниже текущей цены. Однако следует отметить, что модели оценки не учитывают бычий потенциал золота, тенденция которого будет иметь большое влияние на цену акций в ближайшие месяцы.

С другой стороны, недавние результаты явно превзошли ожидания как с точки зрения продаж, так и с точки зрения прибыли на акцию.

Заключение

Поскольку акции многих золотодобывающих компаний уже добились значительного роста с начала года, они могут продолжить опережать динамику, если желтый металл продолжит расти.

Все указывает на то, что бычьи факторы, которые подтолкнули металл к историческим максимумам в этом году, сохранятся и в ближайшие месяцы. В этом контексте внимания инвесторов заслуживают Freeport McMoRan и Agnico Eagle Limited.

***

Отказ от ответственности: Эта статья написана исключительно в информационных целях; он не является призывом, предложением, советом или рекомендацией инвестировать как таковой и не предназначен для того, чтобы каким-либо образом стимулировать покупку активов. Я хотел бы напомнить вам, что любой тип актива оценивается с разных точек зрения и является высокорискованным, поэтому любое инвестиционное решение и связанный с ним риск остаются за инвестором.