Пассивное инвестирование стало очень популярным в последние годы, и легко понять, почему. Все, что мне нужно сделать, это купить несколько биржевых фондов (ETF), которые отслеживают определенные индексы. ФТС 100 Например, тогда расслабьтесь и позвольте времени сделать все остальное.

Одним из популярных вариантов является iShares Core FTSE 100 UCITS ETF (ЛФБ: ISF). Это попытка имитировать динамику индекса голубых фишек Великобритании. Но что конкретно содержится в ETF? А какие веса и топ секторов? Давайте погрузимся.

Несколько гигантов из разных секторов

Хотя фонд инвестирует в 100 компаний, что дает преимущества диверсификации, он все же имеет достаточную концентрацию на вершине. По состоянию на 30 сентября пять крупнейших акций по рыночной капитализации — АстраЗенека , Оболочка , HSBC , Юнилевер и РАССЛАБЛЯТЬСЯ — составили чуть более 30% от общего количества.

Это означает, что эти гигантские компании окажут огромное влияние на показатели FTSE 100 (и, следовательно, на ETF). Поэтому для инвестирования в индекс было бы разумно, если бы я был оптимистичен именно по этим акциям.

Конечно, это ничем не отличается от Индекс S&P 500 . В этом индексе доминируют такие гигантские технологические компании США, как Яблоко , Нвидиа и Майкрософт . Фактически, акции сектора информационных технологий составляют около трети индекса S&P 500.

Напротив, индекс FTSE 100 гораздо более сбалансирован. В пятерку крупнейших компаний входят акции из разных секторов, а именно здравоохранения, энергетики, финансов, потребительских товаров и технологий (RELX — компания по анализу данных).

Что еще там?

Если мы останемся в топ-10, то нас ждет гигант духов. Диагео которая владеет такими брендами, как Гиннесс , Смирнов , Бейлис и Джонни Уокер .

Перейдя в топ-20, мы находим такие имена, как оборонный гигант БАЕ Системы и производитель двигателей Роллс-Ройс (акции которого за два года выросли примерно на 600%). Среди других известных участников Footsie: Гленкор крупнейшего в мире майнера по доходам, и Эшстед второй по величине группы по аренде растений в Северной Америке.

Есть также несколько компаний по обработке данных мирового класса, в том числе RELX, кредитное бюро. Экспериан и Группа Лондонской фондовой биржи . Каждая из них использует искусственный интеллект и машинное обучение для улучшения своих основных услуг — от улучшения процесса принятия решений до обнаружения мошенничества.

Помимо этого, на мой взгляд, индекс представляет собой несколько смешанную картину. Существует слишком много циклических акций и недостаточно дорогостоящих технологических компаний. Это во многом объясняет, почему за последние пять лет его доходность составила всего 33% (включая дивиденды) по сравнению с доходностью S&P 500 в 98%.

Мой собственный подход

Из-за недостаточного внимания к технологиям существует риск, что индекс в будущем продолжит снижаться. Развитие искусственного интеллекта означает, что мы находимся в начале «новая промышленная революция «, — заявил генеральный директор Nvidia Дженсен Хуанг. К сожалению, в индекс FTSE 100 входит слишком много компаний, родившихся во время последней промышленной революции!

Что касается меня, я бы предпочел выбрать для своего портфеля то, что я считаю лучшими отдельными акциями из индекса FTSE 100. А затем добавьте акции роста, перечисленные по всему пруду, чтобы заполнить пробелы.

Конечно, эта стратегия представляет немного больший риск, чем пассивное инвестирование, потому что я избирателен. Тем не менее, этот метод мне доказал свою эффективность, поэтому я буду придерживаться его, чтобы накопить богатство к выходу на пенсию.