- Торги по доллару США в пятницу были смешанными, с некоторой фиксацией прибыли после еще одной жестокой недели.
- В центре внимания в конце недели будут данные PMI в США.
- Индекс доллара США находится вблизи нового шестимесячного максимума
В четверг у доллара США (USD) был еще один сильный день, он вырос по отношению почти ко всем основным валютам G20. Опираясь на более высокую доходность в США, доллар растет в условиях, когда разница в курсах, по-видимому, является движущим фактором, определяющим, какая валюта ослабевает, а какая укрепляется. Учитывая, что доходность 10-летних облигаций США достигла 4,51%, превысив максимум октября 2007 года, похоже, что король доллар подтверждает заслуженный титул.
Эта партия может немного смягчиться в зависимости от данных по индексу менеджеров по закупкам (PMI) США, опубликованных S&P Global позднее в пятницу. Эти данные дадут новое представление о состоянии ключевых производств и услуг страны в сентябре, после того как августовские данные показали, что производственная активность сократилась, а в сфере услуг зафиксирован очень умеренный рост. приближается к выходным.
Ежедневный дайджест: Доллар США ожидает подтверждения от PMI
- Забастовки продолжаются в трех основных автомобильных компаниях, и до крайнего срока, установленного в эту пятницу, нет никаких положительных новостей, о которых можно было бы сообщить.
- Никаких прорывов, чтобы сообщить о надвигающемся закрытии правительства США.
- Трейдеры будут в напряжении около 13:45 по Гринвичу, чтобы узнать данные глобального индекса менеджеров по закупкам (PMI) S&P: ожидается, что производственный PMI вырастет с 47,9 до 48, а индекс PMI в сфере услуг, как ожидается, вырастет с 50,5 до 50,6. Композитный PMI, который отслеживает показатели как производства, так и сферы услуг, также мало изменился по сравнению с предыдущим значением 50,2.
- Данные по количеству нефтяных вышек в США компании Baker Hughes появятся в 17:00 по Гринвичу. Предыдущее число составляло 515. Энергетика остается слабым местом в инфляционной сумке, которую ФРС не может контролировать, чтобы вернуть инфляцию к 2%. Поскольку количество буровых установок компании Baker Hughes в последние несколько месяцев остается очень низким, дефицит энергии в США может сохраниться в течение зимы, что приведет к дальнейшему росту цен на энергоносители.
- Большая дисперсия на фондовых рынках: японские Nikkei и Topix находятся в минусе, потеряв 0,50%. В Китае индексы Hang Seng и CSI 300 выросли более чем на 1,50%. В Европе акции акций открываются без изменений, в то время как фьючерсы в США указывают на зеленую зону.
- Инструмент FedWatch группы CME показывает, что рынки оценивают вероятность того, что Федеральная резервная система сохранит процентные ставки без изменений на своем заседании в ноябре, составляет 73,8%. Последнее повышение ставок ожидается либо в декабре, либо в январе.
- Базовая доходность 10-летних казначейских облигаций США в какой-то момент торговалась на уровне 4,51%, самого высокого уровня с октября 2007 года. Позже она снова упала до 4,48%. История с дифференциалом ставок остается основной движущей силой на рынке Форекс.
Технический анализ индекса доллара США: устаем
Доллар США, похоже, завершит эту неделю очередным положительным ростом индекса доллара США (DXY). Король доллар еще раз подтвердил свой статус, хотя, похоже, в ценовом движении наблюдается некоторая усталость. Сегодняшние данные PMI будут иметь решающее значение для того, чтобы увидеть либо последнюю попытку достичь нового годового максимума, либо, скорее, падение до 105,00 или ниже.
Индекс доллара США (DXY) движется в боковом направлении после достижения в четверг отметки 105,68. Если DXY закроется выше годового максимума около 105,88, ожидайте, что доллар США продолжит более бычье движение в среднесрочной перспективе. Доходности американских облигаций будут оставаться решающими для поддержки текущих уровней DXY.
С другой стороны, уровень 104,44, достигнутый 25 августа, поддерживал индекс в понедельник, не позволяя DXY продолжить распродажу. Если рост, начавшийся 12 сентября, развернется и отметка 104,44 уступит место, может произойти существенный спад до 103,04, где 200-дневная простая скользящая средняя (SMA) вступит в игру в качестве поддержки.
Часто задаваемые вопросы по доллару США
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и «де-факто» валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. По данным на 2022 год, это самая активно торгуемая валюта в мире, на которую приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или в среднем 6,6 триллиона долларов США в транзакциях в день.
После Второй мировой войны доллар заменил британский фунт в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которая формируется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достичь стабильности цен (контролировать инфляцию) и способствовать полной занятости. Его основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок.
Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС поднимет ставки, что повысит стоимость доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы слишком высок, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар США.
В экстремальных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и принять меры количественного смягчения (QE). QE – это процесс, посредством которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застрявшей финансовой системе.
Это нестандартная мера политики, используемая, когда кредит иссяк, потому что банки не предоставляют кредиты друг другу (из-за страха дефолта контрагента). Это последнее средство, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к необходимому результату. Это было излюбленное оружие ФРС для борьбы с кредитным кризисом, который произошел во время Великого финансового кризиса в 2008 году. Он предполагает, что ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых учреждений. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) — это обратный процесс, при котором Федеральная резервная система прекращает покупать облигации у финансовых учреждений и не реинвестирует основную сумму облигаций, которые она держит, с наступающим сроком погашения, в новые покупки. Обычно это позитивно для доллара США.
EUROPEAN UNION 