- Доллар США торгуется в красной зоне в пятницу и на протяжении всей недели.
- На этой неделе рыночные настроения были очень позитивными для акций и медвежьими для доллара США.
- Индекс доллара США снова падает ниже 104, и на графиках видно давление продавцов.
Доллар США (USD) завершает торги этой недели с убытком. Корреляция с склонностью к риску и тот факт, что фондовый рынок выдался очень оптимистичной неделей, ясно показывает, что доллар США не процветает, когда на рынках присутствует риск. Поскольку все три основных фондовых индекса США на этой неделе уверенно растут, индекс доллара США делает шаг назад и, как ожидается, завершит неделю снижением.
Что касается экономических данных, то сообщать почти нечего. Помимо, возможно, нескольких неожиданных незапланированных комментариев члена Федеральной резервной системы США, похоже, что рынки медленно приближаются к выходным. На следующей неделе почти каждый день будут опубликованы важные данные, включая данные о товарах длительного пользования, валовом внутреннем продукте США, расходах на личное потребление и производственные данные от Института управления поставками.
Ежедневный дайджест Движущие силы рынка: ЕЦБ снижает ставку в марте
- Марио Сентено из Европейского центрального банка заявил, что ЕЦБ должен быть готов к сокращению ставки в марте. Это стало неожиданностью после предыдущих комментариев члена ЕЦБ Роберта Хольцмана о том, что в этом году ЕЦБ не будет снижать ставки.
- Постепенно появляется все больше подробностей о пакетах санкций, которые будут введены как ЕС, так и США.
- Никки Хейли и бывшему президенту США Дональду Трампу предстоит следующее голосование в президентской гонке в эту субботу. На этот раз этап пройдет в Южной Каролине, где запланированы праймериз.
- Глава ЕЦБ Роберт Хольцманн сделал комментарий по телевидению Bloomberg, заявив, что Европейский центральный банк (ЕЦБ) не будет сокращать ставку в этом году и рассмотрит возможность сокращения позже и в большем объеме, а не слишком рано.
- ЕС опубликовал список компаний, попавших под санкции, в России, Китае, Индии и ряде других стран, которые, по мнению ЕС, помогают России в ее войне.
- США, со своей стороны, все еще работают над еще одним пакетом санкций в эту пятницу. Посылки пришли после того, как несколько дней назад лидер оппозиции Алексей Навальный скончался в заключении.
- Акции растут в плюсе, следуя оптимистичным настроениям в Азии, где индекс Nikkei снова вырос более чем на 2%.
- Инструмент FedWatch группы CME сейчас рассматривает встречу 20 марта. Ожидания паузы составляют 97,5%, а вероятность снижения ставки – 2,5%.
- Базовые 10-летние казначейские облигации США торгуются на уровне 4,30%, откатившись от пятничного максимума.
Технический анализ индекса доллара США: решающая неделя на следующей неделе
Индекс доллара США (DXY) закроется на этой неделе в минусе после слабых показателей. Доллар США уступил место риску на настроениях, которые привели к росту фондовых рынков. Судя по легкому календарю, в преддверии выходных будет мало движения. Ожидайте, что трейдеры будут держать порох сухим на следующей неделе, когда почти каждый день ключевые экономические данные будут сдвигать стрелку.
С другой стороны, 100-дневная простая скользящая средняя (SMA) около 104,07 является первым уровнем, на который стоит обратить внимание, поскольку поддержка превратилась в сопротивление. Если доллар США подскочит до 105,00, ключевым уровнем, за которым следует следить, будет 105,12. На шаг дальше — 105,88, максимум ноября 2023 года. В конечном итоге, 107,20 — максимум 2023 года — может даже вернуться в поле зрения, но это произойдет тогда, когда рынки снова переоценят сроки снижения ставки ФРС, отложив его до последнего. квартал 2024 года.
200-дневная простая скользящая средняя на отметке 103,73 была пробита в четверг, и должно увидеть, что все больше медведей по доллару США скопятся, чтобы обменять прорыв на более слабый доллар США. 200-дневная SMA не должна так легко отступать, поэтому небольшое отступление назад к этому уровню может быть более чем оправдано. В конечном итоге он потеряет свою силу из-за продолжающегося давления со стороны продавцов и может упасть до 103,16 на 55-дневной SMA.
Центральные банки: часто задаваемые вопросы
Центральные банки имеют ключевой мандат, который заключается в обеспечении стабильности цен в стране или регионе. Экономика постоянно сталкивается с инфляцией или дефляцией, когда цены на определенные товары и услуги колеблются. Постоянное повышение цен на одни и те же товары означает инфляцию, постоянное снижение цен на одни и те же товары означает дефляцию. Задача центрального банка — поддерживать спрос на должном уровне, корректируя свою ставку. Для крупнейших центральных банков, таких как Федеральная резервная система США (ФРС), Европейский центральный банк (ЕЦБ) или Банк Англии (BoE), задачей является удержание инфляции на уровне около 2%.
В распоряжении центрального банка есть один важный инструмент, позволяющий повысить или понизить инфляцию, а именно корректировка базовой процентной ставки, широко известной как процентная ставка. В заранее оговоренные моменты центральный банк опубликует заявление о своей учетной ставке и предоставит дополнительные обоснования того, почему он либо сохраняет ее, либо меняет (снижает или повышает) ее. Местные банки соответствующим образом скорректируют ставки по своим сбережениям и кредитам, что, в свою очередь, либо усложнит, либо упростит людям возможность зарабатывать на своих сбережениях, а компаниям — брать кредиты и инвестировать в свой бизнес. Когда центральный банк существенно повышает процентные ставки, это называется ужесточением денежно-кредитной политики. Когда он снижает свою базовую ставку, это называется монетарным смягчением.
Центральный банк часто политически независим. Члены политического совета центрального банка проходят ряд комиссий и слушаний, прежде чем будут назначены на место в политическом совете. Каждый член этого совета часто имеет определенное убеждение в том, как центральный банк должен контролировать инфляцию и последующую денежно-кредитную политику. Страны-члены, которые хотят очень мягкой денежно-кредитной политики с низкими ставками и дешевым кредитованием для существенного стимулирования экономики, довольствуясь при этом инфляцией чуть выше 2%, называются «голубями». Страны-члены, которые скорее хотят видеть более высокие ставки для поощрения сбережений и хотят постоянно следить за инфляцией, называются «ястребами» и не успокоятся до тех пор, пока инфляция не достигнет уровня 2% или чуть ниже него.
Обычно есть председатель или президент, который ведет каждое собрание, должен создать консенсус между «ястребами» или «голубями» и имеет свое последнее слово, когда дело доходит до разделения голосов, чтобы избежать равенства 50 на 50 в вопросе о том, будет ли нынешний политика должна быть скорректирована. Председатель произнесет речи, за которыми часто можно будет следить в прямом эфире, в которых рассказывается о текущей денежно-кредитной позиции и перспективах. Центральный банк будет пытаться продвигать свою денежно-кредитную политику, не вызывая резких колебаний ставок, акций или своей валюты. Все члены центрального банка будут выражать свою позицию по отношению к рынкам в преддверии политического заседания. За несколько дней до проведения политического собрания, пока не будет обнародована новая политика, членам запрещено говорить публично. Это называется периодом затемнения.
EUROPEAN UNION 