НА ГЛАВНУЮ / К НОВОСТЯМ


Делиться:

  • Индекс DXY зафиксировал убыток, не сумев консолидироваться после 200-дневной SMA, но завершил неделю с прибылью на 0,20%.
  • Основные показатели PCE за декабрь оказались слабыми.
  • Рынки по-прежнему откладывают начало цикла смягчения политики ФРС на май.

Индекс доллара США (USD) в настоящее время борется с потерями, торгуясь на уровне 103,35 на DXY, в ответ на публикацию более мягких данных по личным потребительским расходам (PCE) за декабрь, которые дали голубям надежду на более раннее снижение ставок.

В этом смысле ожидания рынка намекают на возможное снижение ставок ФРС в марте. Однако, если экономический рост сохранится, мартовское снижение ставок кажется маловероятным. Именно поэтому ставки продолжают смещаться в сторону цикла смягчения, начинающегося в мае. В случае, если США продолжат демонстрировать устойчивость, а рынки отложат ожидания сокращений, потенциал снижения будет ограничен в краткосрочной перспективе.

Движущие силы рынка Daily Digest: Доллар США снижается после декабрьских данных PCE

  • Декабрьский базовый индекс цен PCE (в годовом исчислении), предпочтительный индикатор инфляции ФРС, составил 2,9%, что немного ниже консенсус-прогноза в 3% и ниже предыдущих 3,2%.
  • Общий индекс остался неизменным на уровне 2,6%, как и ожидалось.
  • Доходность 2-летних, 5-летних и 10-летних облигаций США растет и в настоящее время торгуется на уровне 4,35%, 4,04% и 4,14% соответственно.
  • Инструмент CME FedWatch указывает, что на январском заседании не ожидается никаких изменений в повышении ставок, в то время как рынки намекают на снижение ставок в марте и мае 2024 года с более высокими шансами на начало цикла смягчения в последнем.

Технический анализ: Краткосрочное давление покупателей индекса DXY ослабевает, поскольку быки изо всех сил пытаются защитить 200-дневную SMA

Индикаторы на дневном графике отражают борьбу между давлением покупателей и продавцов. Индекс относительной силы (RSI) демонстрирует отрицательный наклон, но остается на положительной территории, намекая на уменьшение импульса покупок. Таким образом, возможен потенциальный сдвиг в сторону продавцов.

В унисон индикатор схождения и расхождения скользящих средних (MACD) также сигнализирует об уменьшении давления вверх, поскольку зеленые столбцы на гистограмме начали уменьшаться.

Наблюдая за положением индекса относительно его простых скользящих средних (SMA), мы замечаем сочетание давления покупателей и продавцов. Удержание DXY выше 20-дневной SMA предполагает попытки быков контролировать краткосрочный рыночный тренд, даже несмотря на сохраняющийся медвежий оттенок.

Однако тот факт, что индекс все еще находится ниже 100- и 200-дневных SMA, указывает на то, что медведи сохраняют бычий контроль в более широком контексте. Продавцы, похоже, доминируют в долгосрочной перспективе, а быки изо всех сил пытаются завоевать позиции.

Уровни поддержки: 103,30, 103,00, 102,80, 102,60 (20-дневная SMA).
Уровни сопротивления: 103,50 (200-дневная SMA), 103,70, 103,90.

Процентные ставки

Процентные ставки взимаются финансовыми учреждениями по кредитам заемщикам и выплачиваются в виде процентов вкладчикам и вкладчикам. На них влияют базовые ставки по кредитам, которые устанавливаются центральными банками в ответ на изменения в экономике. Центральные банки обычно имеют мандат на обеспечение стабильности цен, что в большинстве случаев означает достижение уровня базовой инфляции около 2%.
Если инфляция упадет ниже целевого показателя, центральный банк может снизить базовые ставки по кредитам с целью стимулирования кредитования и стимулирования экономики. Если инфляция существенно превышает 2%, это обычно приводит к тому, что центральный банк поднимает базовые ставки по кредитам в попытке снизить инфляцию.

Более высокие процентные ставки обычно помогают укрепить валюту страны, поскольку делают ее более привлекательным местом для глобальных инвесторов, чтобы хранить свои деньги.

Более высокие процентные ставки в целом оказывают давление на цену золота, поскольку они увеличивают альтернативную стоимость владения золотом вместо инвестирования в актив, приносящий проценты, или размещения наличных денег в банке.
Если процентные ставки высоки, это обычно приводит к росту цены доллара США (USD), а поскольку цена на золото оценивается в долларах, это приводит к снижению цены на золото.

Ставка по фондам ФРС — это ставка «овернайт», по которой банки США кредитуют друг друга. Это часто упоминаемая основная ставка, устанавливаемая Федеральной резервной системой на заседаниях FOMC. Он задается в виде диапазона, например 4,75%-5,00%, хотя верхний предел (в данном случае 5,00%) является указанным значением.
Ожидания рынка в отношении будущей ставки по фондам ФРС отслеживаются с помощью инструмента CME FedWatch, который определяет, как многие финансовые рынки ведут себя в ожидании будущих решений Федеральной резервной системы по денежно-кредитной политике.


НУЖНО СОЗДАТЬ ПРОФЕССИОНАЛЬНОЕ ВИДЕО, СНЯТЬ ФИЛЬМ ИЛИ МУЗЫКАЛЬНЫЙ КЛИП ?

Игровое кино, короткометражное, рекламное и промо, документальное, телепроекты, корпоративное, свадебное, приватное и т.д. Территориально в Киеве, но можем работать в любой точке мира!

ARCHANGEL FILMS

рекламный блок: 1 / 2