Пара EUR/USD открыла неделю на мягкой ноте, и на момент написания материала возвращается в область 1.1600, продолжая пятничный разворот от сессионных максимумов выше 1.1650. Рынки сохраняют умеренное неприятие риска в понедельник в ожидании отложенных экономических данных США, которые подкрепляют поддержку доллара США.

Ранее в тот же день вице-президент Европейского центрального банка Луис де Гиндос выразил уверенность в том, что инфляция в еврозоне приблизится к целевому показателю банка по стабильности цен, но предупредил о тарифах и суверенном долге, а также выразил обеспокоенность рисками резкого изменения настроений. Эти комментарии не смогли ослабить давление на евро.

В США президент Дональд Трамп отступил от тарифов на более чем 200 товаров, включая кофе, бананы и апельсиновый сок, признав влияние более высоких затрат на импорт на инфляцию и после серии побед демократов на местных выборах. Однако реакция рынка на эту новость была незначительной.

Позже в тот же день Европейская комиссия опубликует прогнозы экономического роста еврозоны, которые могут дать некоторые фундаментальные ориентиры для евро, в преддверии индекса производственной активности Нью-Йорка в Нью-Йорке и выступлений нескольких официальных лиц Федеральной резервной системы (ФРС), таких как вице-председатель Филип Джефферсон, президент ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс. Президент ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари и губернатор Кристофер Уоллер.

Ежедневный дайджест движущих сил рынка: Умеренный бег от риска поднимает доллар США

• Евро обесценивается второй день подряд, так как инвесторы по-прежнему опасаются рисковать и ждут выхода экономических данных США, чтобы лучше оценить динамику экономики и календарь смягчения денежно-кредитной политики ФРС.
• На прошлой неделе представители ФРС подчеркнули риски роста инфляции, преуменьшив опасения по поводу резкого ухудшения ситуации на рынке труда. Это побудило трейдеров отодвинуть ожидания снижения ставки в декабре до 43% вероятности прямо сейчас, с 60% на прошлой неделе и более 90% месяц назад, согласно данным инструмента FedWatch CME Group.
• В Азии комментарии премьер-министра Японии Санаэ Такаити, предупреждающего о том, что нападение Китая на Тайвань вызовет военный ответ, открыли новую область трений в регионе и усилили аппетит к риску, поскольку Китай попросил своих граждан избегать поездок в Японию.
• Индекс потребительских цен Италии подтвердил предварительные оценки ранее в понедельник, при этом месячная инфляция сократилась на 0,3% в октябре с -0,2% в сентябре и выросла на 1,2% по сравнению с тем же месяцем прошлого года по сравнению с 1,6% в сентябре.
• Ожидается, что индекс производственной активности Нью-Йорка Empire State, который будет опубликован позже в ходе американской сессии, покажет, что условия ведения бизнеса в секторе несколько ухудшились за последний месяц.Индекс отступил до 6,1 в ноябре с 10,7 в предыдущем месяце.
• Расходы на строительство в США станут первым из множества отложенных макроэкономических отчетов, которые будут опубликованы на этой неделе, и, как ожидается, продемонстрируют четвертое подряд ежемесячное сокращение с -0,1% в августе, после аналогичного снижения в июле.

Технический анализ: E UR/USD не смогла пробить медвежий канал

Пара EUR/USD не смогла закрепиться выше вершины нисходящего канала от максимумов начала октября на прошлой неделе и тянет вниз. Пока медведи удерживаются выше уровня 1,1600, но технические индикаторы показывают ослабление импульса.

4-часовой индекс относительной силы (RSI) тестирует ключевой уровень 50, а схождение-расхождение скользящих средних (MACD) на том же таймфрейме пересекло сигнальную линию, что говорит о возможности более глубокой коррекции.

Сессионные минимумы находятся в области 1.1595-1.1600, которая закрывает путь к минимумам 7, 10 и 11 ноября в области 1.1535-1.1545, опережая минимумы 5 ноября, вблизи 1.1470. С другой стороны, сопротивление линии тренда находится в области 1,1640, а максимумы 28 и 29 октября находятся в районе 1,1670. Быкам необходимо пробиться выше этих уровней, чтобы подтвердить смену тренда и нацелиться на максимум 17 октября, около 1,1730.