За последние пару лет банки Уолл-стрит, компании, занимающиеся разведкой и добычей, и инвесторы столкнулись с растущим давлением. отказаться от ископаемого топлива . Прошедший год, БлэкРок Инк. (NYSE: BLK), крупнейший в мире управляющий активами с активами под управлением (AUM) на сумму 10 триллионов долларов, вызвал шок в секторе ископаемого топлива после того, как пообещал удвоить активность в области климата, поддержав больше резолюций акционеров по изменению климата и социальным вопросам. Финансирование ископаемого топлива остается доминируют четыре банка США JPMorgan Chase, Citi, Wells Fargo и Bank of America. — на долю которых в совокупности приходится четверть всего финансирования ископаемого топлива за последние шесть лет. Действительно, Rainforest Action Network раскритиковала JPM как « худший в мире банкир климатического хаоса на сегодняшний день».

В 2019 году Голдман Сакс (Нью-Йоркская фондовая биржа:GS) стал первым крупным банком США, который исключил финансирование новая разведка нефти или бурение в Арктике, а также новые энергетические угольные шахты в любой точке мира. Тем временем десятки крупных европейских банков сократили финансирование ископаемого топлива.

Но похоже, что нефтегазовым компаниям в ближайшее время не грозит исчерпание покровителей. В то время как такие компании, как GS, сократили финансирование в пользу ископаемого топлива, массивная индустрия прямых инвестиций с радостью занимает их место. Согласно недавнему анализ из Проекта акционерного капитала и Образовательного фонда «Американцы за финансовую реформу» (AFREF) восемь крупнейших фирм по выкупу вложили почти столько же денег в уголь, нефть и газ, сколько крупный банк.

По данным некоммерческих групп, фирмы PE, в которые входят Аполлон Глобальное управление , Группа Блэкстоун , Брукфилд Эссет Менеджмент , Карлайл Групп , ККР а также Боевой жук Пинкус совместно контролируют активы в области ископаемого топлива на сумму 216 миллиардов долларов, что соответствует сумме денег, которую крупные банки вложили в ископаемое топливо в прошлом году.

По теме: Борьба Европы за нефть и газ вызывает нехватку танкеров

Еще одна удивительная находка: 10 крупнейших фондов прямых инвестиций инвестируют 80% своих энергетических инвестиций в ископаемое топливо.

« Миллиарды долларов, которые частные инвестиционные компании вложили в бурение, гидроразрыв пласта, транспортировку, хранение, переработку ископаемого топлива и выработку энергии, резко контрастируют с тем, к чему призывали климатологи и международные политики, чтобы привести нашу траекторию в соответствие со сценарием потепления на 1,5 градуса по Цельсию. — констатирует отчет подписан крупными климатическими группами, включая Greenpeace, Natural Resources Defense Project, Sierra Club и Sunrise Project.

« Эти загрязняющие активы уходят с публичных рынков, где больше внимания со стороны регулирующих органов и общественности, в тень нашей финансовой индустрии, где обычно работает частный капитал. Об этом CBS News сообщил Ридди Мехта-Нойгебауэр, директор по исследованиям в рамках проекта Private Equity Stakeholder Project.

Резолюции по климату терпят неудачу перед лицом больших денег

« Частные инвестиционные компании становятся последней инстанцией, финансирующей загрязнение окружающей среды. — сказал CBS MoneyWatch менеджер по исследованиям AFREF Оскар Вальдес Виера.

В отчете отмечается, что Blackstone Group является не только одним из крупнейших в мире фондов прямых инвестиций, но и одним из крупнейших загрязнителей окружающей среды. По подсчетам PESP, в 2020 году электростанции, поддерживаемые Blackstone, произвели 18,1 миллиона метрических тонн выбросов углекислого газа, что равно 4 миллионам автомобилей, работающих на бензине. Отчет показывает, что Carlyle Group по-прежнему поддерживает углеродную энергию на сумму 24 миллиарда долларов через NGP Group, в которой она владеет долей, несмотря на то, что ранее в этом году залог к 2050 году иметь нулевые выбросы. Действительно, в отчете отмечается, что 60% прибыли Carlyle в первой половине этого года приходилось на долю NGP.

Будет намного труднее убедить эти фирмы, занимающиеся частным капиталом, прекратить финансирование проектов, связанных с ископаемым топливом, если события этого года на климатическом фронте свидетельствуют о каких-либо признаках.

Еще в апреле акционеры Citigroup, Wells Fargo, Bank of America и Goldman Sachs проголосовали за резолюции, рекомендующие компаниям прекратить любое дополнительное финансирование проектов, связанных с ископаемым топливом. Все резолюции провалились, и им удалось собрать чуть более 10% голосов. В мае почти две трети инвесторов в ЭксонМобил (NYSE: XOM) и Шеврон (NYSE: CVX) отклоненные предложения чтобы нефтяные гиганты согласовали свои климатические стратегии с Парижским соглашением.

Это стало еще одним сокрушительным поражением инвесторов-активистов в области климата, которые в этом году переживают менее успешный сезон прокси, чем в 2021 году, поскольку компании, работающие на ископаемом топливе, получают рекордную прибыль, чему способствует война в Украине.

Буквально в прошлом году активист-инвестор Двигатель №1 удалось установить три директора в совет директоров Exxon с целью подтолкнуть энергетического гиганта к сокращению своего углеродного следа. И это несмотря на то, что фирме принадлежало всего 0,02 процента акций Exxon.

Но эти компании, их акционеры и фирмы прямых инвестиций просто не собираются упускать возможность заработать миллиарды долларов на нефтегазовом буме. Это мнение присутствовало в комментарии руководителя Carlyle, который не согласился с графиком экологов относительно того, как быстро можно вывести из эксплуатации заводы, работающие на ископаемом топливе.

« Подход Carlyle к инвестированию в энергетический переход, а не отказ от него, отличается и основан на поиске реального сокращения выбросов в портфельных компаниях в долгосрочной перспективе. Чтобы добиться существенного прогресса в борьбе с изменением климата, мы продолжим сотрудничать с компаниями, работающими в различных сферах энергетики, для сбора более качественных данных и достижения четкого прогресса в сокращении выбросов парниковых газов. — говорится в заявлении компании. В фонде говорят, что они сосредоточены на энергетическая безопасность столько же, сколько и устойчивость, что означает, что заводы, работающие на природном газе, будут работать дольше, чем планировалось изначально.

Между тем, существует проблема ответственности. В то время как банки и нефтяные компании подотчетны своим акционерам и обществу, частные инвестиционные компании подотчетны только своим партнерам с ограниченной ответственностью. Фирмы PE привлекают и управляют инвестиционными фондами от имени крупных инвесторов, включая государственные пенсионные планы, что делает их более устойчивыми к общественной критике.

Алекс Кимани для Oilprice.com

Больше популярных статей на Oilprice.com: