- На этой неделе золото ожидает своего роста.
- Доходность облигаций восстанавливается и начинает расти.
- В среду золото попыталось прорваться выше $2760, но было отклонено.
Цена золота (XAU/USD), составлявшая на момент написания статьи 2746 долларов, сталкивается с давлением продаж со стороны инвесторов, которые начинают фиксировать некоторую прибыль после ожесточенного трехдневного ралли, которое принесло рост более чем на 2,0%. Трейдеры сокращают свою долю в слитках, поскольку экономический календарь США готовится к публикации новых данных в пятницу. Тем временем рынки с осторожностью относятся к тому, что скажет президент США Дональд Трамп во время своего выступления на Всемирном экономическом форуме в Давосе (ВЭФ).
Вакуум данных, возникший в последнее время, идеально подходит для роста золота без каких-либо серьезных опасений. Это мнение может начать меняться после публикации исследования производственной активности Федерального резервного банка Канзаса за январь, в преддверии публикации глобального индекса менеджеров по закупкам (PMI) S&P в пятницу.
Ежедневный дайджест Движущие силы рынка: все внимание на данные из США
- По данным источников Bloomberg, Barrick Gold изучает возможность продажи своей 50% доли в чилийском медном руднике Залдивар, поскольку горнодобывающий гигант стремится оптимизировать свой портфель и сосредоточиться на более масштабных операциях, сообщает Bloomberg.
- В 16:00 по Гринвичу будет опубликован индекс производственной активности ФРБ Канзаса за январь. Прогноза нет, предыдущий показатель снизился до -5.
- Президент Дональд Трамп собирается выступить дистанционно в Давосе.
- Доходность американских облигаций на этой неделе находится ниже своих минимумов: базовая ставка по 10-летним облигациям США в настоящее время торгуется на уровне 4,645%, по сравнению с ее плохими показателями, наблюдавшимися ранее на этой неделе на уровне 4,528%. Ему еще предстоит пройти долгий путь, чтобы вернуться к более чем годовому максимуму прошлой недели на уровне 4,807%.
Технический анализ: готовимся к следующей неделе
Цена на золото приостановила рост в четверг, и экономический календарь США имеет к этому какое-то отношение. Это были очень редкие несколько дней, поскольку экономический календарь США был настолько пуст после инаугурации президента США Дональда Трампа в понедельник. Вакуум экономических данных был идеальным для трейдеров, чтобы насладиться этим ралли. Хотя его важность начинает возрастать в четверг, коррекция может ударить по драгоценному металлу.
Фиксация прибыли может расшириться и подтолкнуть цену золота обратно к $2721, своего рода двойной вершине ноября и декабря, пробитой во вторник. Чуть ниже отметки $2709 (минимум 23 октября 2024 г.) мы видим вторую ближайшую поддержку. В случае, если оба вышеупомянутых уровня прорвутся, ждите падения до $2680 с резкой распродажей.
И наоборот, золото сейчас находится на пути к рекордному максимуму в $2790, что все еще отстает более чем на 1,4% от текущих уровней. Как только цена превысит это значение, появится новый исторический максимум. Между тем, некоторые аналитики и стратеги прогнозируют уровень $3000, но $2800 выглядит хорошей отправной точкой в качестве следующего сопротивления на восходящем тренде.
Золото: часто задаваемые вопросы
Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.
Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.
ЛУЧШИЙ 
EUROPEAN UNION 