• Seagate Technology сообщила о превзойдении выручки и прибыли за первый квартал 2025 финансового года, но согласно прогнозам, акции компании упали на 8%.
• Seagate сообщила о самой высокой рентабельности за 10 лет — 33,3% по сравнению с 19,8% в прошлом году.
• Seagate переживает бум искусственного интеллекта, поскольку центры обработки данных инвестируют в емкости хранения данных для удовлетворения спроса на искусственный интеллект и видео.

Seagate Technology Holdings (NASDAQ:), Крупнейший в мире производитель жестких дисков (HDD) наконец-то увидел рост выручки в четвертом квартале 2024 финансового года после восьми кварталов снижения выручки, столкнувшейся с нормализацией из-за перенасыщения запасов в отрасли, что привело к значительному повышению прогноза лидера компьютерного и технологического сектора в финансовом отношении. первый квартал 2025 года.

Компания, которая конкурирует с Вестерн Диджитал (NASDAQ:) один из крупнейших производителей флэш-твердотельных накопителей (SSD), сообщил о даже хороших результатах: прибыль на акцию составила $1,58, превысив консенсус-оценку на 4 цента, а выручка выросла на колоссальные 49,1% в годовом сопоставлении до $2,17 млрд, превысив консенсус-оценку в $2,13 млрд. Инвесторы ожидали разрыва реакции, но вместо этого на следующий день столкнулись с распродажей на 8% в результате реакции на новости.

Вот четыре причины использовать распродажу как возможность купить на падении.

1) Компания Seagate Technology могла намеренно занижать прогнозы

Ключевыми факторами стали бум искусственного интеллекта (ИИ) и восстановление облачных вычислений. После резкого прогноза роста в предыдущем квартале рынки ожидали повторения повышенных прогнозов. Тем не менее, лидер сектора компьютеров и технологий предоставил текущий прогноз на прибыль на второй квартал 2025 финансового года в размере от $1,65 до $2,05 против консенсус-оценки в $1,74 и выручку от $2,15 до $2,45 млрд против консенсус-оценки в $2,29 млрд.

Однако телеконференция прошла чрезвычайно оптимистично. Генеральный директор Seagate Дэйв Мосли заявил, что потенциал значительного роста доходов в 2025 финансовом году зависит от сезонных колебаний спроса, обычно происходящих в мартовском квартале. Ожидается, что рентабельность вырастет еще выше после 10-летнего максимума в 33,3%, достигнутого в первом квартале 2025 года по сравнению с 19,8% в период прошлого года.

2) Видео и GenAI — облачные провайдеры, которые увеличивают емкость запоминающих устройств большой емкости с помощью жестких дисков

Американские облачные провайдеры сталкиваются с растущим использованием видеоконтента на платформах электронной коммерции и социальных сетях, для которых требуется значительно больше места для хранения, чем для изображений. Это связано с тем, что видео оказывается гораздо более эффективным форматом для привлечения цифровой аудитории, особенно длинного видео, что является благом для бизнеса компании по производству жестких дисков.

На жестких дисках хранится почти 90% данных, хранящихся в публичных облачных средах. Компания Seagate впервые за несколько кварталов испытала значительный рост спроса на услуги ближней связи, в результате чего средняя емкость предприятия достигла нового рекордного уровня. По сравнению с флэш-памятью NAND жесткие диски предлагают в 6 раз более низкую стоимость за терабайт. Жесткие диски имеют в 10 раз меньше углерода на терабайт по сравнению с NAND. Жесткие диски в 9 раз более экономичны, чем альтернативы флэш-памяти NAND.

3) Технология HAMR для жестких дисков лучше всего подходит для центров обработки данных с искусственным интеллектом.

Продукты хранения данных Seagate с технологией термомагнитной записи (HAMR) могут хранить значительно больше данных на том же объеме пространства благодаря большей плотности данных на пластинах. HAMR позволяет центрам обработки данных хранить больше данных при меньших затратах на терабайт (ТБ), что делает их наиболее подходящими для новых центров обработки данных, работающих на технологиях искусственного интеллекта. Продукты HAMR, такие как жесткие диски емкостью 32 ТБ, успешно проходят процесс квалификации среди нескольких глобальных облачных и корпоративных клиентов.

Seagate ожидает, что поставки HAMR увеличатся к середине 2025 календарного года. Ее жесткие диски ближнего хранения данных большой емкости емкостью от 8 до 20 ТБ используются для хранения больших объемов данных в центрах обработки данных и пользуются большим спросом. Поскольку тенденция развития инфраструктуры центров обработки данных продолжает развиваться, гиперскейлеры, такие как Алфавит (NASDAQ:) , Amazon.com (NASDAQ:) и Microsoft (NASDAQ:) им придется значительно увеличить свои инвестиции в массовое хранение данных.

4) STX пытается построить более широкий восходящий треугольник

Восходящий треугольник – это бычья модель, состоящая из верхней линии сопротивления с плоской вершиной, сходящейся с восходящей (восходящей) нижней линией поддержки.

Прорыв происходит, когда акция преодолевает верхнюю линию сопротивления и движется вверх.

STX сформировал сопротивление верхней линии тренда с плоской вершиной на уровне $113,57, которое ему не удалось пробить дважды.

Реакция на продажу новостей в первом квартале привела к тому, что акции снова упали, чтобы повторно протестировать поддержку восходящей линии тренда, которая также совпадает с дневным фиксированным VWAP на уровне $103,30. STX должен отскочить выше от нижней линии тренда, чтобы остаться в восходящем треугольнике. Модель не работает, если STX попадает под нижнюю поддержку восходящей линии тренда. Дневной RSI упал до 38-го диапазона. Фибоначчи (Уровни поддержки отката Фибоначчи находятся на уровне $101,17, $99,09, $97,00 и $94,04.

Средняя целевая цена Seagate Technology составляет 118,83 доллара США, а его самая высокая целевая цена для аналитиков находится на уровне 150 долларов США. Он имеет 11 оценок аналитиков «Покупать», 6 — «Держать» и 2 — «Продавать». Акции торгуются с форвардной прибылью в 14,53 раза.

Действенные опционные стратегии : Бычьи инвесторы могут рассмотреть возможность использования обеспеченных денежными средствами пут-опционов для покупки STX на уровнях поддержки отката Фибоначчи для входа и написания покрытых коллов для реализации стратегии колеса для получения дохода в дополнение к годовой дивидендной доходности в размере 2,80%.

Исходное сообщение