- Доллар США торгуется более уверенно по отношению к нескольким основным валютам.
- Доходность США продолжает снижаться, возвращаясь к более благоприятным уровням для доллара США.
- Индекс доллара США снова поднялся выше 106,00, и его ожидает спокойный торговый день.
Доллар США (USD) продемонстрировал ошеломляющий рост во вторник и надеется закрепить этот рост в среду. Индекс доллара США был близок к достижению нового максимума на этой торговой неделе, однако он отступил недалеко от закрытия торгов в США, поскольку прибыль Microsoft не оправдала оценок, а Alphabet резко выросла. Ожидается, что в среду доллар США будет торговаться в довольно узком диапазоне перед заседанием Европейского центрального банка в четверг.
Что касается экономических данных, на среду ожидается очень слабый календарь, без каких-либо реальных каталитических шагов. Единственным элементом, который будет задействован, будут данные о продажах новых домов. Хотя председатель Федеральной резервной системы США (ФРС) Джером Пауэлл собирается выступить с речью, это будет только вступительное слово, в котором он представит лауреата премии Мойнихана 2023 года Алана Блиндера на лекции Мойнихана по социальным наукам и государственной политике 2023 года в Вашингтоне.
Ежедневный дайджест: Доллар США вступает в затишье перед бурей
- Первая распечатка в эту среду появится около 11:00 по Гринвичу, когда Ассоциация ипотечных банкиров (MBA) еженедельно подает заявки на ипотеку. Заявки на ипотеку сократились на 6,9% неделей ранее.
- В 14:00 по Гринвичу будут опубликованы данные о продажах нового дома. Ожидается, что число в целом останется стабильным: с прежних 0,675 миллиона до 0,68 миллиона.
- Управление энергетической информации (EIA) должно опубликовать еженедельные изменения в запасах сырой нефти. На предыдущей неделе наблюдалось снижение добычи на 4,491 миллиона баррелей, и на этой неделе ожидается небольшое увеличение на 0,239 миллиона баррелей.
- Казначейство США выставит на аукцион 5-летние облигации в 17:00 по Гринвичу.
- Акции в Азии растут: звездные индексы Японии и Китая превысили 0,5%. Фьючерсы в Европе и США испытывают еще большие трудности после смешанных отчетов Alphabet и Microsoft после закрытия торгов в США во вторник. Инвесторы с нетерпением ждут прибыли Meta после закрытия торгов в США в эту среду.
- Инструмент FedWatch группы CME показывает, что рынки оценивают вероятность того, что Федеральная резервная система сохранит процентные ставки без изменений на своем заседании в ноябре, составляет 99,6%.
- Ориентировочная доходность 10-летних казначейских облигаций США торгуется на уровне 4,83% и вернулась на уровни, на которых рынки чувствуют себя более спокойно. После снижения от 5% доллар США снова смог укрепиться.
Технический анализ индекса доллара США: короли так легко не умирают
Доллар США играет с рынками в шахматы: хотя в понедельник рынки думали, что у них есть мат против доллара США, во вторник он очистил игровое поле, опрокинув почти все пешки, которые рынки имели против него. Индекс доллара США (DXY) на этой неделе вернулся на прежнюю позицию, а поскольку показатели ЕЦБ, ВВП США и PCE США еще впереди, DXY может колебаться в любом направлении.
Индекс DXY консолидируется выше отметки 106,00 и надеется удержать его в узком диапазоне сегодня, поскольку в эту среду не ожидается никаких реальных событий на рынке. Ожидайте возможного скачка выше 106,42, максимума прошлой пятницы. Если быки по доллару США смогут вернуть этот уровень, тогда снова ищите 107,00 наверху.
С другой стороны, недавнее сопротивление на отметке 105,88 не помогло поддержать спад и теперь полностью потеряло свое значение. Вместо этого ищите 105,12, которая является ключевой исторической линией и почти соответствует 55-дневной простой скользящей средней (SMA), удерживая DXY выше 105,00, и которая во вторник сработала значительно раньше нее. Если это не сработает, может образоваться большой воздушный карман, и DXY упадет до 103,74, около 100-дневной SMA, прежде чем найдет достаточную поддержку.
Часто задаваемые вопросы по доллару США
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и «де-факто» валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. По данным на 2022 год, это самая активно торгуемая валюта в мире, на которую приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или в среднем 6,6 триллиона долларов США в транзакциях в день.
После Второй мировой войны доллар заменил британский фунт в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которая формируется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достичь стабильности цен (контролировать инфляцию) и способствовать полной занятости. Его основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок.
Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС поднимет ставки, что повысит стоимость доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы слишком высок, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар США.
В экстремальных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и принять меры количественного смягчения (QE). QE – это процесс, посредством которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застрявшей финансовой системе.
Это нестандартная мера политики, используемая, когда кредит иссяк, потому что банки не предоставляют кредиты друг другу (из-за страха дефолта контрагента). Это последнее средство, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к необходимому результату. Это было излюбленное оружие ФРС для борьбы с кредитным кризисом, который произошел во время Великого финансового кризиса в 2008 году. Он предполагает, что ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых учреждений. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) — это обратный процесс, при котором Федеральная резервная система прекращает покупать облигации у финансовых учреждений и не реинвестирует основную сумму облигаций, которые она держит, с наступающим сроком погашения, в новые покупки. Обычно это позитивно для доллара США.
EUROPEAN UNION 