• Завтра энергетические гиганты Chevron и ExxonMobil представят свои финансовые отчеты за третий квартал.
• Компании усиливают свое присутствие на рынке за счет приобретения более мелких конкурентов.
• Акции нефтяных гигантов уже некоторое время переживают длительную консолидацию. Неужели прорыв наконец на горизонте?

Несомненно, последние несколько месяцев оказались исключительно благоприятными для энергетических и горнодобывающих компаний благодаря более высоким ценам по сравнению с периодом, предшествовавшим украинскому конфликту.

Значительные свободные средства, накопленные за это время, открыли новые возможности для промышленных гигантов Chevron Corp (NYSE:) и ExxonMobil (NYSE:), поскольку ведущие нефтяные компании недавно обнародовали планы крупных приобретений.

Chevron находится в процессе приобретения Hess Corporation (NYSE:) за колоссальные 53 миллиарда долларов, в то время как ExxonMobil уже объявила о соглашении о приобретении Pioneer Natural Resources (NYSE:) за ошеломляющие 64,5 миллиарда долларов.

В последний раз мы были свидетелями таких существенных движений в горнодобывающем секторе США, вызванных поглощениями, на рубеже 20-го века, когда Exxon и Mobil объединились и образовали конгломерат, известный как ExxonMobil.

Что означают эти приобретения для нефтяных гигантов?

Приобретение Chevron корпорации Hess приведет к приобретению производственных мощностей до 395 000 баррелей нефтяного эквивалента в день, в первую очередь в регионе Баккен и Гайане.

Между тем, приобретение ExxonMobil компании Pioneer Natural Resources в первую очередь направлено на консолидацию и расширение добычи в Пермском бассейне, запасы которого, по оценкам, составляют до 16 миллиардов баррелей нефти.

Ожидается, что после завершения сделки общий объем добычи достигнет 1,33 миллиона баррелей с потенциалом роста примерно до 2 миллионов баррелей в день к 2027 году.

Хотя ожидается долгосрочный рост добычи, краткосрочная стратегия поглощений за счет увеличения собственных производственных мощностей обеспечивает стабильность поставок и неподверженность колебаниям мировых рынков нефти.

Руководство компаний взяло на себя обязательство последовательно реинвестировать растущие доходы в альтернативные источники энергии, способствуя диверсификации и обеспечению соответствия климатическим целям.

Чего ожидать от доходов Chevron и ExxonMobil?

Прогнозы прибыли на акцию и выручки ExxonMobil и Chevron на третий квартал этого года следующие:

Доходы ExxonMobil

Доходы Шеврона

Источник: ИнвестПро

Хотя в прошлом году наблюдалось общее снижение прибыли на акцию (EPS), в последние месяцы наблюдается ее восстановление, совпавшее с ростом цен на нефть на мировых рынках.

Примечательно, что эти компании сохранили хорошие показатели финансового здоровья и демонстрируют приличный потенциал роста справедливой стоимости. Если исключить какие-либо негативные сюрпризы, существует значительная вероятность роста и прорыва вверх после текущей фазы консолидации.

Могут ли акции выйти из многомесячной фазы консолидации?

Цена акций Chevron практически движется в рамках широкого бокового тренда с начала 2020 года, а за последние шесть месяцев перешла в более узкую консолидацию.

Несмотря на недавние сильные локальные снижения, нет подтверждения прорыва в ту или иную сторону, который позволил бы определить дальнейший тренд хотя бы в краткосрочной перспективе.

Дневной график Шеврона

В случае прорыва вверх следующей целью для покупателей станут исторические максимумы, расположенные в районе $190. В случае пробоя акции могут рискнуть упасть до $142.

У ExxonMobil ситуация несколько лучше с точки зрения продолжения восходящей тенденции, так как мы имеем дело лишь с локальной консолидацией, где верхняя полоса определяет исторические максимумы в районе $120 за акцию.

Еженедельный график ExxonMobil

При этом с технической точки зрения также остаются в силе два сценария, из которых в случае возможной коррекции следующие уровни поддержки следует искать уже ниже $100 за акцию.

Однако, если предположить, что не произойдет явной коррекции стоимости нефти, основным вариантом останется именно повышение.

***

Ожидаемые доходы Amazon: чего ожидать?

Отказ от ответственности: Эта статья написана исключительно в информационных целях; он не является призывом, предложением, советом или рекомендацией инвестировать как таковой и не предназначен каким-либо образом стимулировать покупку активов. Я хотел бы напомнить вам, что любой тип актива оценивается с нескольких точек зрения и является высокорискованным, поэтому любое инвестиционное решение и связанный с ним риск остаются за инвестором.