На этапе первичного публичного размещения акций (IPO) акции обычно приобретают банки и крупные инвестиционные фонды. Однако частные инвесторы также имеют возможность поучаствовать в покупке акций. Финтех-эксперт Сергей Кондратенко говорит, что с использованием современных технологий возможности для выгодных инвестиций значительно возросли.

Цифровые площадки для размещения инвестиционных предложений и самих ценных бумаг повышают шансы на выгодную продажу и покупку акций. Почему это происходит и как организован процесс?

Sergey Kondratenko — признанный специалист по широкому спектру услуг электронной коммерции с многолетним опытом работы. Сейчас Сергей является владельцем и руководителем группы компаний, занимающихся не только разными сегментами электронной коммерции, но и успешно работающих в разных юрисдикциях, представленных на всех континентах мира. Основная цель — привлечь новый трафик, создать и предоставить онлайн-опыт, который привлечет пользователей к бренду и превратит посетителей в клиентов, одновременно максимизируя общую прибыльность онлайн-бизнеса.

Сергей Кондратенко: Как инвесторы могут участвовать в IPO?

Для частного инвестора самостоятельно приобрести акции в ходе IPO — невыполнимая задача. Зачастую данная процедура требует взаимодействия с брокером. На этапе подготовки к IPO, до того как акции станут доступны для публичной продажи, крупные инвестиционные фонды и банки имеют первоочередную задачу приобретения акций, которые впоследствии будут предложены на открытом рынке.

Однако Сергей Кондратенко уточняет, что некоторые брокеры также предоставляют своим клиентам возможность приобрести ценные бумаги до их выхода на публичные торги. Чтобы воспользоваться этой опцией, вам необходимо открыть счет у брокера, внести необходимую сумму для инвестирования и подать заявку. После этого в день первичного размещения акции будут зачислены на счет инвестора, за что брокер взимает комиссию.

Специалист сообщает, что в случае с крупными международными компаниями минимальный капитал для участия в IPO может достигать десятков тысяч долларов, что зачастую делает весь процесс непосильным для рядового частного инвестора. Порог входа устанавливается организаторами размещения индивидуально для каждой компании с учетом текущей ситуации на рынке.

Сергей Кондратенко: потенциальные риски и выгоды участия в IPO

Инвестирование в акции на этапе IPO сопряжено с рядом существенных рисков и ограничений. Сергей Кондратенко называет некоторые из них:

• Высокий финансовый риск: цена акций на момент размещения может быть завышена, а после начала публичных торгов существенно упасть. Инвесторы могут потерять часть или даже все свои инвестиции.
• Долгосрочная неопределенность: после начала торгов цена акций может колебаться в зависимости от будущих действий компании и ее успеха на рынке. Это создает неопределенность относительно будущих доходов и выгод от инвестиций.
• Период блокировки: некоторые брокеры устанавливают период, в течение которого инвесторы не могут продавать свои акции. Данное ограничение введено для предотвращения манипулирования ценой акций в первые месяцы после IPO.
• Риск невыполнения запроса: из-за большого количества запросов на покупку акций брокер может оказаться не в состоянии удовлетворить ваш запрос.
• Переподписка: в случае переподписки, когда спрос на акции превышает предложение, цена размещения ценных бумаг может увеличиться. Это может привести к тому, что инвесторы заплатят больше, чем планировали.

Однако, несмотря на риски, связанные с участием в IPO, многие инвесторы ищут перспективы приобретения акций компании на самой ранней стадии ее появления на публичном рынке. И на это тоже есть веские причины, говорит Сергей Кондратенко. Например:

• Перспективы роста. Инвесторы могут ожидать потенциального роста стоимости акций после IPO. По мнению специалиста, это особенно вероятно для компаний, которые демонстрируют успешную деятельность, используют инновационные технологии или имеют сильную позицию на рынке.
• Выгодные расчеты. Оценивающие их компании и банки стремятся установить разумную цену размещения ценных бумаг с учетом текущей рыночной конъюнктуры. Цель состоит в том, чтобы избежать значительного падения цены акций после начала публичных торгов.
• Интерес к новым возможностям. Участие в IPO предоставляет инвесторам возможность инвестировать в перспективные компании на ранних стадиях их развития, что может привести к значительной прибыли в будущем.
• Приоритетный доступ для крупных инвесторов. Крупные инвестиционные фонды и банки, которые обычно получают приоритетные права на покупку акций перед IPO, видят в этом возможность поучаствовать в перспективных проектах и ​​расширить свой портфель.

Сергей Кондратенко отмечает тот интересный факт, что за последние 30 лет средний прирост стоимости акций в первый день после IPO на американском рынке оставался стабильным – в диапазоне от 10% до 20%.

Сергей Кондратенко: пример цифровой платформы для маркетинга IPO как путь к потенциальному успеху

Гонконгская биржа (HKEX) представила инновационный инструмент под названием FINI. Он предназначен для улучшения процесса урегулирования IPO в Гонконге. Но в то же время это наглядный пример того, как работает такая цифровая платформа. По словам эксперта, он был запущен с целью сократить время расчетов с пяти дней до двух, обеспечив более эффективный и современный подход к процессу IPO.

— FINI предоставляет участникам рынка IPO и регулирующим органам полное управление расчетным циклом новых листингов в Гонконге. Эта инициатива не только модернизирует процесс расчетов по IPO, но и сокращает временные задержки между ценой IPO и началом торгов. Таким образом, инвесторы получают более быстрый доступ к новым листингам, что снижает рыночный риск, повышает уровень прозрачности и эффективности для всех участников рынка, — — поясняет Сергей Кондратенко.

Аналитики и заинтересованные стороны полагают, что ускорение процесса листинга будет способствовать лучшему управлению рисками и повышению конкурентоспособности рынков капитала Гонконга.

Регулирующие органы, эмитенты, брокеры и юристы – все вовлеченные в процесс – имеют мгновенный доступ к статусу IPO и обновленной информации через онлайн-ресурсы. По словам Сергея Кондратенко, важно также, чтобы данные обо всем процессе IPO стали доступны для анализа после завершения. Это позволяет выявить возможные проблемы и недостатки и помогает улучшить процесс в будущем. Кроме того, платформа масштабируема, что позволяет ей эффективно удовлетворять будущие потребности рынка.

Сергей Кондратенко: анализ больших данных для выявления потенциальных инвесторов в IPO

Многие эксперты говорили о преимуществах использования технологии прогнозной аналитики для прогнозирования будущих цен на различные финансовые активы, особенно на акции. В этом контексте многие эксперты упускают из виду гораздо более многообещающие возможности, которые открываются перед инвесторами, ориентированными на применение машинного обучения. Сергей Кондратенко уверен, что инвесторы, внедряющие прогнозную аналитику с использованием технологий машинного обучения, смогут добиться больших успехов, особенно при выборе перспективных IPO. Вот некоторые приоритеты использования таких технологий:

Оцените возможное влияние фактора риска в начале IPO. Инвесторы могут использовать методы машинного обучения для анализа привлекательности акций, которые только что вышли на публичный рынок. Алгоритмы прогнозной аналитики могут учитывать различные тенденции, а также давать представление об общей динамике IPO в течение нескольких месяцев после их дебюта на бирже.

Для более точных прогнозов На основе ограниченных финансовых данных сложные модели прогнозного анализа могут стать ценными инструментами. Сергей Кондратенко подчеркивает, что они способны тщательно анализировать финансовую информацию, проводить сравнения с показателями других компаний, прошедших IPO, и экстраполировать максимально точные выводы.

Инвесторы сопоставляют конкретные IPO с индивидуальными целями. Важным фактором является их отношение к риску, его оценка, что может повлиять на их инвестиционное решение.

Модели прогнозной аналитики предоставляют инвесторам возможность анализировать все факторы, влияющие на их финансовые цели. . Сергей Кондратенко отмечает, что такая технологическая возможность позволяет им выбирать IPO, наиболее соответствующие запросу. Эксперт убежден, что такой анализ помогает инвесторам принимать обоснованные решения и создавать портфель, отвечающий их уникальным потребностям и ожиданиям.

Главное изображение: Gray StudioPro на Freepik