• Последние доходы Costco не оправдали ожиданий
• Но ров компании, ее система членства, остается сильным, увеличившись на 6,1%.
• Несмотря на неутешительные перспективы, финансовое состояние Costco остается сильным, согласно данным InvestingPro.

Гигант розничной торговли Costco (NASDAQ:) недавно сообщил о падении доходов, поскольку потребители сокращают недискреционные расходы из-за упорной инфляции.

Потребители, похоже, отдают приоритет расходам на предметы первой необходимости, и продажи таких высокодоходных товаров универсального розничного гиганта, как мебель, игрушки и электроника, сильно пострадали.

Это привело к тому, что розничный гигант опубликовал неутешительные прогнозы, как и его коллеги в розничной торговле.

Итак, что ждет в будущем вашингтонского ритейлера?

Давайте углубимся в заработок компании с помощью инструментов InvestingPro и попробуем разобраться.

Вы можете сделать то же самое практически для любой акции, используя инструменты InvestingPro. Нажмите на эту ссылку и начните бесплатную пробную версию сегодня!

Доходы Costco

Выручка компании выросла на 1,9% до 52,5 млрд долларов по сравнению с 51,51 млрд долларов за аналогичный период прошлого года. Однако это не соответствует оценке InvestingPro в 54,5 миллиарда долларов.

Недавно опубликованный квартальный отчет показал чистую прибыль в размере 1,3 миллиарда долларов и прибыль на акцию в размере 2,93 доллара. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года прибыль на акцию составила 3,04 доллара, а чистая прибыль — 1,35 миллиарда долларов.

Однако прибыль на акцию не достигла оценки InvestingPro в $3,33, и в годовом исчислении произошло небольшое снижение.

Источник: ИнвестПро

На платформе InvestingPro 9 аналитиков понизили свои оценки HBK, а 5 повысили. Аналитики прогнозируют, что прибыль на акцию вырастет в первом полугодии из-за сезонных факторов, но ожидают снижения к концу года.

Источник: ИнвестПро

Квартальные результаты розничной сети Issaquah, штат Вашингтон, оказались ниже ожидаемых из-за высокой и неопределенной рыночной конъюнктуры. Однако его система членства остается конкурентным преимуществом в этом секторе. Последние данные показали, что доходы Costco от членства выросли на 6,1%, достигнув 1,04 млрд долларов.

Предметы первой необходимости остаются главным приоритетом для потребителей, о чем свидетельствуют их покупательские привычки, несмотря на наличие в Costco высокодоходных товаров, таких как мебель, ювелирные изделия и электроника. Этот сдвиг в потребительских приоритетах побудил такие компании, как Target Corporation (NYSE:) и Home Depot (NYSE:), в ответ пересмотреть свои прогнозы на 2023 год.

Источник: ИнвестПро

По данным InvestingPro, согласно последним данным, финансовое состояние Costco остается сильным. Рост и прибыльность компании в значительной степени влияют на ее финансовое состояние. Показатели денежного потока Costco указывают на хорошие результаты, и у компании больше денежных средств на балансе, чем обязательств, что является еще одним положительным моментом.

Источник: ИнвестПро

С другой стороны, Costco, которая регулярно выплачивает дивиденды, в настоящее время имеет дивидендную доходность 0,84%. Ожидается, что компания продолжит выплату дивидендов по мере получения высоких доходов.

Источник: ИнвестПро

Справедливая стоимость InvestingPro предполагает, что справедливая цена Costco составляет 490 долларов, что соответствует текущей торговой цене 486,55 долларов. Однако средняя справедливая стоимость 31 аналитика составляет 546 долларов, что указывает на то, что текущая цена дисконтирована.

Источник: ИнвестПро

Соотношение F/K COST в прошлом году оставалось высоким на уровне 35,7x, что делает цену акций слишком высокой. Однако аналитики прогнозируют снижение соотношения F/K начиная с 2021 года, что является положительным моментом.

Источник: ИнвестПро

Стоит отметить, что рентабельность Costco снижается, что является недостатком для компании. По сравнению со средним показателем по отрасли в 30%, маржа Costco составляет 12%, что ниже.

Costco: технический взгляд

Акции COST в прошлом году находились в устойчивом восходящем тренде, но теперь демонстрируют признаки сжатия цен. Он достиг пика в 600 долларов в апреле 2020 года, а затем быстро упал до 400 долларов. Несмотря на откат, с тех пор цена сформировала более высокие минимумы и более низкие максимумы.

Акции COST, похоже, находятся в заключительной фазе сжатия цены, формируя симметричный треугольный паттерн. В этом месяце он достиг критической точки, когда цена акций может выйти за границы треугольника. Если произойдет прорыв, существует потенциал для значительного отскока примерно на размер треугольника (30%).

Акции Costco должны поддерживаться выше уровня поддержки в 475 долларов, чтобы предотвратить потери. Если он поднимется выше 510 долларов, это может начать новый восходящий тренд.

Отказ от ответственности: Эта статья написана только в информационных целях; он не является призывом, предложением, советом, советом или рекомендацией инвестировать как таковой, он никоим образом не предназначен для стимулирования покупки активов. Я хотел бы напомнить вам, что любой тип активов оценивается с нескольких точек зрения и является очень рискованным, и поэтому любое инвестиционное решение и связанный с ним риск остаются за инвестором.